De lo marginal a la corriente dominante financiera

No hace mucho tiempo, los neobancos eran una curiosidad. Eran una novedad para los millennials expertos en tecnología que no querían visitar una sucursal. Hoy en día, son una fuerza estructural que está transformando los servicios financieros europeos. La primera fase de ese crecimiento se basó en la innovación digital y la experiencia del cliente. En nuestra opinión, la siguiente vendrá determinada por la infraestructura: quién procesa los datos, dónde residen y quién los protege.

Un neobanco es una entidad financiera que opera exclusivamente en línea, sin una red de sucursales físicas. Algunos disponen de licencias bancarias completas. Otros operan a través de alianzas con entidades autorizadas. Basados en tecnología nativa de nube, interfaces de programación de aplicaciones (API) y equipos de ingeniería ágiles, los neobancos son entidades reguladas que pueden disponer de licencia para captar depósitos, emitir tarjetas y, en algunos casos, conceder préstamos. Sus estructuras de costes, su velocidad de iteración y la experiencia del cliente no guardan ningún parecido con las de un banco tradicional.

Europa es la región líder mundial en neobanca, ya que representa más del 37 % de la cuota de mercado global en 2025. El mercado europeo se valoró en aproximadamente 13,32 mil millones de USD ese año, con una adopción cada vez mayor tanto en el segmento de los consumidores como en el de los expertos en la materia (SME). Esa trayectoria refleja más que el auge de nuevos participantes. Señala un cambio estructural en la forma en que los consumidores y las empresas esperan interactuar con sus finanzas.

El imperativo de dar prioridad a lo digital: cómo las expectativas de los clientes están transformando la banca

El sector bancario ha experimentado una transformación fundamental. El cambio no se limita simplemente a dónde realizan sus operaciones bancarias los clientes. Se trata de cómo esperan que sea la experiencia bancaria.

Los clientes actuales esperan que su institución financiera sea tan receptiva, intuitiva y esté tan disponible en todo momento como cualquier otro servicio digital en el que confían. La confirmación de pagos en tiempo real, las alertas instantáneas de fraude y el análisis de gastos en directo ya no son características diferenciadoras. Son requisitos fundamentales. Los clientes que experimentan un solo punto de fricción abandonan un proceso de incorporación en cuestión de minutos, cambian de providers o superponen un neobanco sobre una cuenta tradicional hasta que el neobanco se convierte en la entidad principal.

Los neobancos se crearon para esta realidad. Por lo general, no arrastran sistemas heredados que modernizar ni inercia organizativa que superar. Pero a medida que los ecosistemas de productos crecen, la inferencia de inteligencia artificial (IA) se vuelve esencial y las obligaciones regulatorias se expanden a distintas jurisdicciones, las decisiones de infraestructura que los neobancos tomen hoy determinarán en qué medida cumplirán esa promesa mañana.
La banca con prioridad digital exige una infraestructura con prioridad digital, y esas exigencias aumentan rápidamente.

Del crecimiento cloud-native a la escala regulada

La primera fase de la neobanca estuvo definida por la rapidez: llegar rápido al mercado, captar clientes y demostrar el ajuste producto-mercado. La mayoría de los primeros participantes operaban bajo licencias de entidades de dinero electrónico o de pago, normalmente en un único mercado y con una oferta de productos relativamente reducida. La arquitectura nativa de nube se adaptaba a ese modelo, ofreciendo a los neobancos acceso a un alcance global, computación elástica y una reducida inversión inicial de capital.

La fase dos está definida por la escala. Los principales bancos digitales de Europa atienden ahora a decenas de millones de clientes, procesan cientos de millones de transacciones y operan en múltiples mercados. También estaban regulados en la fase uno, pero el crecimiento ha aumentado la complejidad de esas obligaciones. Muchos cuentan ahora con licencias bancarias completas, captan depósitos y operan en múltiples jurisdicciones, lo que conlleva requisitos adicionales en materia de capital, resiliencia operativa, cumplimiento contra el blanqueo de capitales (AMLD) y gestión de riesgos de terceros. Como resultado, el modelo basado únicamente en hiperescaladores que impulsó la fase uno debe complementarse cada vez más con una infraestructura que proporcione un mayor control operativo y certeza regulatoria.

A medida que aumentan el volumen de clientes, los flujos de datos y las expectativas normativas, los requisitos de infraestructura también cambian. Los neobancos necesitan un mayor control sobre la ubicación de los datos, la conectividad, la resiliencia y el cumplimiento normativo sin perder la velocidad y la flexibilidad que permitieron su primera fase de crecimiento.

Para muchos neobancos, el resultado es un modelo de infraestructura de TI híbrido: uno que mantiene la flexibilidad de la nube pública a la vez que añade un mayor control sobre dónde residen los datos, cómo se conectan los sistemas críticos y cómo se cumplen los requisitos de conformidad en los distintos mercados. No se trata de alejarse de la nube, sino de avanzar hacia una arquitectura más deliberada para un escalado regulado.

Ahí es donde podemos ayudar. A través de ServiceFabric®, nuestra plataforma de conectividad definida por software, los neobancos pueden conectarse de forma privada y segura con proveedores de nube, socios y ecosistemas de pago sin depender en gran medida de las rutas de la red pública de internet. PlatformDIGITAL®, nuestra plataforma global de centros de datos que abarca más de 300 centros de datos en más de 55 áreas metropolitanas a través de más de 25 países en seis continentes, proporciona la escala y el alcance necesarios para respaldar una expansión regulada en todo el mundo.

Las alianzas de finanzas integradas, las plataformas multiproducto y las licencias multijurisdiccionales no son requisitos independientes. Son facetas del mismo reto de escalabilidad. Cada palanca de crecimiento puede aumentar el volumen de datos, la complejidad del procesamiento y el área de exposición normativa. Los neobancos que lideran la fase dos se están convirtiendo en clientes de infraestructura más exigentes.

Presencias regionales: reglas compartidas, realidades locales

Europa no es un mercado monolítico. El espacio controlado de pruebas («sandbox») regulatorio y el marco de banca abierta de la Autoridad de Conducta Financiera (FCA) han convertido al Reino Unido en el centro de tecnología financiera más activo del continente y en su mayor mercado de neobanca. Le sigue Alemania, impulsada por la confianza en la regulación de la Autoridad Federal de Supervisión Financiera (BaFin) y la fuerte demanda de las pequeñas y medianas empresas (pymes). Los países nórdicos lideran a nivel mundial la adopción digital. El sur de Europa se está acelerando, y se prevé que la tasa de adopción de Portugal aumente del 14 % en 2023 a alrededor del 33 % para 2027, según el Neobanking Index de Payments Association. Europa Central y Oriental representa la mayor oportunidad sin explotar. Lituania se ha convertido en una puerta de entrada estratégica de concesión de licencias para los neobancos que se dirigen al mercado más amplio de la UE.

El marco de la UE está armonizado al más alto nivel, y el próximo paquete contra el blanqueo de capitales armonizará aún más la supervisión. En la práctica, la implementación nacional sigue variando, en particular en lo relativo a la residencia de datos, las expectativas en materia de externalización y tecnologías de la información y la comunicación (TIC) y la notificación de información con fines de supervisión. El Reino Unido queda totalmente al margen del marco de la UE.

Operar en estos mercados de forma coherente y conforme a la normativa requiere una infraestructura digital que ayude a los neobancos a operar con coherencia global sin dejar de cumplir la normativa local, en lugar de obligar a un mosaico de reconstrucciones mercado por mercado.

La columna vertebral de la infraestructura de la neobanca

Las operaciones de los neobancos pueden abarcar pagos, detección de fraudes, préstamos y cada vez más productos de inversión. Todo ello se ejecuta en pilas tecnológicas que deben ser rápidas, seguras, distribuidas y permitir un funcionamiento conforme a la normativa desde el primer día. Cumplir estos requisitos de forma simultánea puede poner a prueba un modelo basado exclusivamente en nube pública, especialmente cuando la soberanía de los datos, la inferencia de baja latencia, la resiliencia operativa y el cumplimiento normativo específico de cada jurisdicción deben gestionarse de manera conjunta. Aquí es donde la colocación ofrece a los neobancos la base para escalar con mayor control, resiliencia y confianza regulatoria.

Soberanía de datos y colocation cercano a la nube

Algunos Estados miembros de la UE exigen que los datos financieros de los clientes permanezcan dentro de las fronteras nacionales. Las implementaciones basadas exclusivamente en hiperescaladores tienen dificultades para cumplir este requisito porque el enrutamiento de datos a través de una infraestructura global compartida es impredecible. Para los neobancos, la soberanía de los datos puede ser una restricción operativa activa que determina dónde pueden ubicarse las cargas de trabajo y cómo se conectan.

Admitimos la colocación compatible con los requisitos de soberanía junto a las principales rampas de acceso a la nube, lo que permite a los neobancos mantener las cargas de trabajo sensibles en entornos controlados y auditables mientras se conectan directamente con hiperescaladores y socios del ecosistema. A través de ServiceFabric, los neobancos pueden conectarse de forma privada a nubes y socios desde nuestras instalaciones, lo que reduce la exposición a un enrutamiento impredecible por la Internet pública y mejora el rendimiento y el control.

Infraestructura de IA: entrenamiento e inferencia

Alrededor del 72 % de los neobancos han adoptado el análisis predictivo impulsado por IA. En la práctica, esa capacidad se manifiesta en la detección de fraudes y la automatización del servicio de atención al cliente. Sin embargo, la IA no es una sola carga de trabajo, y el entrenamiento y la inferencia tienen perfiles de infraestructura muy diferentes.

El entrenamiento de IA crea y mejora los modelos que impulsan la detección de fraudes y las decisiones crediticias. Se trata de una carga de trabajo de cálculo intensivo que exige grandes clústeres de unidades de procesamiento gráfico (GPU), almacenamiento de alto rendimiento y la densidad de potencia que pueden admitir los entornos de colocación de alta densidad diseñados específicamente. Estas cargas de trabajo suelen procesarse por lotes y se benefician de instalaciones centralizadas de alta capacidad.

La inferencia de IA despliega esos modelos en el punto de interacción con el cliente, lo que la convierte en una carga de trabajo distribuida y sensible a la latencia. Cada milisegundo entre una solicitud de transacción y una decisión sobre el fraude conlleva un coste cuantificable en ingresos, satisfacción del cliente y exposición regulatoria. Cerrar esa brecha se reduce a la proximidad. Los proveedores de pago que operan a escala europea pueden reducir la latencia de ida y vuelta de las transacciones situando la infraestructura más cerca del punto de interacción.

La IA no funciona solo con modelos. Funciona sobre una base que debe alimentarse de energía, escalarse y desplegarse en el lugar adecuado y, en Europa, en la jurisdicción adecuada. En Digital Realty, estamos preparados para ambas mitades de esa ecuación. Una capacidad de alta densidad especialmente diseñada soporta el entrenamiento intensivo en GPU, mientras que los entornos interconectados y de baja latencia sitúan la inferencia más cerca de clientes, socios y puntos de transacción. La lógica económica sigue el mismo principio: construir la base para la inferencia en estado estacionario donde la latencia y el cumplimiento normativo son innegociables, y alquilar el pico para ejecuciones periódicas de entrenamiento. Combinar la capacidad multimegavatio con una conectividad privada y de alta velocidad a través de ServiceFabric permite a los neobancos ejecutar cada carga de trabajo donde mejor rinde, con el control y la resiliencia intactos.

Cumplimiento de la normativa contra el blanqueo de capitales y resiliencia operativa

El cumplimiento de la normativa contra el blanqueo de capitales (AML) es una de las partidas de costes de más rápido crecimiento del sector. En la encuesta de AML de EMEA de 2024 de PwC, que abarcó 396 instituciones en 40 países, el 51 % declaró que los costes de cumplimiento habían aumentado al menos un 10 % en los dos años anteriores, con un incremento medio del 14 %. En el caso específico de los bancos, la cifra ascendió al 62 %, impulsada en gran medida por las contrataciones adicionales y la inversión en nuevas herramientas digitales.

Esa carga recae en la infraestructura y el personal. Para los bancos exclusivamente digitales, el gasto en tecnología no es una función de soporte. Es el modelo operativo, lo que hace que la capacidad de resiliencia y cumplimiento sea tanto una cuestión de infraestructura como de personal.

Los neobancos no necesitan resolver esto solos. Ofrecemos entornos de colocación diseñados específicamente con altos niveles de tiempo de actividad, alimentación y conectividad redundantes y capacidades de recuperación ante fallos probadas periódicamente. Esto permite a los neobancos centrar la inversión en las capacidades de cumplimiento normativo que los organismos reguladores evalúan, en lugar de en la infraestructura física de la que dependen dichos sistemas.

Gravedad de los datos e implementación multirregional

Los neobancos que operan en 25 a 35 mercados de Europa no pueden permitirse reconstruir la infraestructura país por país. Data Gravity™ es la tendencia natural de los datos a atraer aplicaciones, servicios y procesamiento hacia las ubicaciones donde se crean, lo que dificulta la coherencia a medida que los neobancos crecen. Nuestra metodología de soluciones de Pervasive Datacenter Architecture (PDx®) para servicios financieros ayuda a los clientes a diseñar una infraestructura coherente y conforme a la normativa que respalda la implementación local sin sacrificar las operaciones interconectadas.

Sostenibilidad: infraestructura que respalda objetivos más amplios

Para los neobancos, la sostenibilidad no es algo secundario. Es una expectativa compartida de forma generalizada por clientes, inversores y, progresivamente, reguladores. Los compromisos medioambientales, sociales y de gobernanza (ESG) forman cada vez más parte del posicionamiento competitivo. El socio de infraestructura que elija un neobanco afecta directamente a sus informes sobre carbono y energía.

Apoyamos estos objetivos mediante una cobertura de energía renovable del 93 % a nivel mundial, 205 centros de datos que utilizan energía 100 % libre de emisiones (incluida la totalidad de nuestra cartera europea), 1,7 GW de capacidad contratada de energía renovable y nuestro compromiso como firmantes del Pacto por la Neutralidad Climática de los Centros de Datos de la UE. Para los neobancos, esto significa que la infraestructura que impulsa la experiencia de sus clientes también puede respaldar sus compromisos de sostenibilidad más amplios.

Dado que un neobanco hereda gran parte de su huella medioambiental de la infraestructura en la que opera, la elección del socio de infraestructura forma parte ahora de sus propios informes ESG, y no es solo una decisión de compras. Esto convierte a la sostenibilidad en una fuente de confianza para clientes, inversores y reguladores a medida que los neobancos entran en su siguiente fase de crecimiento.

De cara al futuro: la década de la infraestructura

La historia de la neobanca europea apenas está entrando en la fase dos. Con una previsión de crecimiento para el mercado europeo a una tasa de crecimiento anual compuesta (CAGR) cercana al 48 % hasta 2034, la demanda de infraestructura aumentará drásticamente. La consolidación creará actores que operen a una escala que requiera una infraestructura correspondientemente más interconectada.

Los neobancos que ganen la fase dos serán aquellos que hayan tomado las decisiones de infraestructura adecuadas antes de que llegara la presión. Ofrecerán la experiencia de cliente en tiempo real que define su valor, satisfarán complejas obligaciones normativas y cumplirán sus propios compromisos de ESG. La infraestructura de datos preparada para la IA puede ser el facilitador clave en esa transición, y es una decisión arquitectónica activa hoy en día, no una consideración para el futuro.

Estamos posicionados para ayudar a definir esa década. A través de PlatformDIGITAL, ofrecemos la escala, el alcance y la capacidad que los neobancos necesitan para crecer. A través de nuestras Connected Data Communities™, que abarcan más de 5000 clientes, socios y tecnologías, ofrecemos el acceso al ecosistema que necesitan para competir.

La sucursal del futuro es un centro de datos. Construyámoslo juntos.

Para saber cómo ayudamos a los neobancos a escalar con confianza en toda Europa, explore nuestras soluciones de servicios financieros o póngase en contacto con nosotros hoy mismo.

El Laboratorio de Innovación de Digital Realty (DRIL) en Japón